Обзор торговой недели 19-23.04.2010 года

По техническим причинам данная заметка не была опубликована в понедельник, 26 апреля, публикуется без графики.
 
Прошедшая неделя оставила в истории еще одну черную свечку. На недельных графиках Индекса ММВБ индикаторы Awesome Oscillator и Accelerator сменили цвет с зеленого на красный. Так что есть все основания предполагать, что корректирующая волна [2] развивается.
Что до модельного индексного портфеля, то мы держим шорт, открытый 16 апреля, на неподтвержденной модели «звезда-доджи» – в пользу открытия позиции сыграл очень негативный внешний фон на тот день. Таким образом, в рынке находится 15% портфеля.
Расчет волн по методике Билла Вильямса очень хорош при работе на импульсных волнах, а вот анализировать волны корректирующие уже сложнее.
Тем не менее, мы предполагаем, что сейчас развивается подволна А волны [2]. Если наше предположение верно, то данная волна будет иметь пятиволновую вложенную структуру.
Первое движение вниз составило около 100 пунктов – с 1539,56 до 1438,55. Свой продающий ордер на 15% от портфеля мы выставили на уровень 50% отката – 1490 пунктов. 21 апреля рынок не дошел до этого уровня около 1,5 пунктов. А 26 апреля уже 0,5 пункта. Видя эту картину было решено добавить к открытому шорту еще 15% на отметке в 1484 пункта.
28 апреля с учетом негативного внешнего фона на открытии рынка к короткой позиции было добавлено еще 15%.
На дневных графиках мы видим, что АО стремится к нулевой линии сверху вниз, АС также красного цвета – налицо «красная зона» из шести баров подряд. Билл Вильямс пишет, что «красная зона» редко состоит более, чем из 5 баров подряд и рекомендует после формирования пятого бара подтянуть стоп к максимуму этого бара. Это хороший сигнал для фиксации краткосрочных коротких сделок.
Так как предполагаемая корректирующая волна только началась, то для анализа еще сформировалось слишком мало баров, так что приходится действовать осторожнее, так как нет четких подтверждений.
На 4-часовых графиках видно, что уровень в 1440 пунктов на данном этапе является поддержкой – цена дважды отбилась от него вверх.
Так как мы находимся только в самом начале предполагаемой корректирующей волны, то пока нецелесообразно углубляться глубже в анализ волн.
Анализ объемов и волатильности рынка
Дата
Open
High
Low
Close
Оборот, млрд руб.
MFI
Значение
1529.13
1529.13
1494.59
1495.08
46,39
0,745
 
19 апреля
1478.61
1478.61
1438.58
1459.17
62,03
0,645
Приседающий
(downtrend)
20 апреля
1465.98
1482.32
1464.91
1473.92
46,03
0,378
Увядающий
21 апреля
1478.02
1488.87
1462.25
1465.87
44,16
0,603
 
22 апреля
1464.25
1475.36
1436.48
1443.36
53,12
0,732
Зеленый
(downtrend)
23 апреля
1445.48
1467.62
1445.48
1467.62
46,81
0,473
Увядающий
 
Из таблицы видно, что «зеленой» и «приседающей» были дни, когда рынок закрывался черной свечой, а «увядающими», когда пытался расти. В целом, перевес сейчас, конечно же, на стороне продавцов. «Грязный» метод определения тренда показывает, что тренд направлен вниз, а растущие свечи – это фактически боковое движение.
 
Выводы:
Для тех, кто в шорте – особенно повезло тем, кто зашел высоко. Таким бояться нечего. 26 апреля АО подал сигнал для тех, кто хотел зафиксироваться – сигнал 5 красных баров – закрытие шортов на уровне 1470 пунктов. Для игроков с более длительным горизонтом инвестирования по-прежнему будет целесообразно оставаться в короткой позиции. Критический уровень для нашей гипотезы о коррекции – текущий годовой максимум. Плюс к этому рынок показал, что неравнодушен к уровню в 1490 пунктов – здесь также можно выставить стоп-ордер.
Для тех, кто еще не в шорте или думает о «добавке» – зона в пределах 50-62% коррекции от прошедшего движения вниз, а именно диапазон 1490 – 1505 пунктов был достаточно привлекателен для наращивания или открытия позиций по тренду – ведь уровень в 1500 пунктов очень значимый на данный момент уровень сопротивления. Открывать шорты или добавлять к уже открытым можно и сейчас по рыночным ценам.
 
В ближайшее воскресенье разберем на графиках текущую волновую разметку.
Благодарю за внимание и удачной торговли!