Забыли пароль?

Зарегистрироваться на сайте

Отменить

Промсвязьбанк предложит инвесторам субординированные евробонды вместо акций

25 октября 2012 года, РБК Daily, Екатерина Белкина, Иван Шлыгин
Статья на сайте-источнике: http://www.rbcdaily.ru/

Недавно отменивший IPO Промсвязьбанк ищет альтернативные источники привлечения капитала. Вчера банк начал road-show, предложив инвесторам субординированные еврооблигации на сумму до полумиллиарда долларов. Примерно на такую же сумму на прошлой неделе банк хотел разместить акции на бирже, однако по итогам закрытия книги заявок акционеры отказались от сделки из-за низкой цены, предложенной инвесторами.

Совет директоров Промсвязьбанка одобрил привлечение субординированного займа от SPV-компании PSB Finance SA (Люксембург). Эта сделка будет частью выпуска субординированных еврооблигаций на сумму до 500 млн долл. на срок до десяти лет.

Размещение евробондов позволит банку увеличить дополнительный капитал. Как сообщили в пресс-службе кредитной организации, окончательная сумма, срок и ставка выпуска будут определены на следующей неделе. По данным РБК daily, в начале следующей недели Промсвязьбанк завершит road-show.

По прогнозам экспертов, эмитенту удастся разместить бумаги по среднерыночной ставке, но объем размещения и дюрация бумаг могут отличаться от запланированных кредитной организацией. Директор аналитического департамента ГК "Регион" Валерий Вайсберг говорит, что предложенная по евробондам инвесторами премия, как и в случае с размещением акций, может не устроить руководство банка.

"Участие в размещении субординированных облигаций может быть интересно инвесторам при ориентире доходности 9,5%", — считает аналитик "Уралсиб Кэпитал" Татьяна Днепровская. По ее оценке, объем выпуска евробондов Промсвязьбанка может составить от 300 млн до 500 млн долл., а срок обращения исходя из текущего графика погашений банка — 5,5—7 лет.

Субординированный долг поможет банку восстановить достаточность капитала. По состоянию на 1 октября, показатель Н1 у кредитной организации составил 10,61% при минимуме в 10%. По оценке кредитного аналитика "ВТБ Капитала" Михаила Никитина, по предполагаемой доходности субординированных еврооблигаций Промсвязьбанк можно будет сопоставить с последними выпусками НОМОС-банка (10%) или "Русского стандарта" (10,75%).

В последний раз Промсвязьбанк размещал пятилетние евробонды по ставке 8,5%. Объем выпуска составил 400 млн долл. "Возможность пополнить капитал с помощью субординированных облигаций, скорее всего, будет действовать только до января 2013 года, потом вступят в силу новые правила структурирования капитала", — отметил кредитный аналитик "ВТБ Капитала" Михаил Никитин. Сейчас ЦБ разрабатывает проект указания, усложняющего учет субординированных инструментов в расчете собственных средств. Например, регулятор хочет предусмотреть исключение из расчета капитала таких инструментов, как привилегированные акции и субординированные заимствования, если они не будут соответствовать новым критериям.






Новости и статьи

4 декабря

Сервис «Лайм-Займ»: оформление кредитов в режиме онлайн

Компания «Лайм-Займ» уже несколько лет работает на рынке микрокредитования. Сервис предлагает клиентам простые условия для оформления кредита через интернет.

25 ноября

«Google»: инвестируйте в лидера и добивайтесь успеха вместе с ним

«Google» входит в «Большую четверку», группу, сформированную крупнейшими технологическими компаниями в мире. Остальными тремя участниками группы являются «Apple», «Amazon» и «Facebook». В 2015 году «Google» была реорганизована в «Alphabet Inc.», группу компаний, в которой «Google» осталась главной дочерней компанией.

5 ноября

Получить кредит

Для получения кредита в банке, вам предстоит приготовить более обширный пакет документов. Практически во всех банках он одинаковый.

23 октября, 11:17

Неопределенность с Brexit оказывает давление на фунт

Неопределенность с Brexit оказывает давление на фунт стерлингов Курс английского фунта сегодня вновь немного снизился, отразив тем самым ситуацию неопределенности вокруг Брексит. Британский парламент пока не принял окончательного решения о том, как и в какие сроки страна должна выйти из Европейского Союза.

23 октября, 10:00

Решение Парламента Великобритании по Брекситу - Великобритания выходит из Евросоюза или нет?

Выход Великобритании из Евросоюза породил много слухов, переживаний и обсуждений.

Инвестиционные идеи
24 октября 2017 года

Биткоин взлетит до $25 тыс. в ближайшие пять лет

Аналитик Том Ли заявил, что если биткоин сможет достичь капитализации на уровне 5% от рынка золота, то его цена, скорее всего, достигнет $25 тыс. в ближайшие пять лет.

30 ноября 2016 года, АО "Открытие Брокер"

Алроса. Покупка после приватизации PDF, 154 КБ

В текущем году АЛРОСА имеет все шансы получить рекордные финансовые результаты, выраженные в рублях.

25 ноября 2016 года, Инвестиционная компания "АТОН"

ИНТЕР РАО: Торговая идея себя оправдала, потенциал реализован: ДЕРЖАТЬ PDF, 896 КБ

Акции «Интер РАО» подорожали на 28% с момента начала нами аналитического освещения компании 20 сентября, при этом только включение в индекс MSCI способствовало росту на 8%.

Блоги
  1. AMarkets Finance, Вчера, 13:45

    Дорогие читатели! Смотрите очередной брифинг Артема Деева, где он подводит итоги по результатам парламентских выборов в Англии и…
  2. Grand Capital, 12 декабря, 19:11

    Торги в России закончились в четверг убедительным ростом, благодаря твиту американского президента Д. Трампа, который, как всегда, неожиданно…
  3. AMarkets Finance, 12 декабря, 12:35

    Сегодня в брифинге: - про заседания ФРС, ЕЦБ и выборы - уровни Brent на сегодня и надежды рынка…
Мои портфели
Индикаторы
Индексы
MICEXINDEXCF2 047,42–0,4606.03
RTSI1 110,46+0,2006.03
Акции
GAZP134,60–0,1506.03
GMKN9 324–0,1306.03
LKOH3 079–0,2106.03
ROSN332,0–1,3406.03
SBER162,00–1,4606.03
VTBR0,06600,0006.03
Курсы валют
EUR69,86–0,5714.12
USD62,55–0,6714.12
EUR/USD1,09–0,5331.12
GBP/USD1,47–0,4331.12
USD/JPY120,17–0,2831.12
EURUSD_TOM1,060,0006.03
EUR_TODTOM0,02–0,0406.03
USD_TODTOM0,02–0,0306.03
Мировые рынки
Dow17 473,32–0,7431.12
FTSE6 242,32–0,5131.12
Nikkei 22519 033,71+0,2730.12
S&P 5002 049,94–0,6531.12
Золото1 059,98–0,1231.12
Нефть Brent37,6+3,1331.12