"Унисон Капитал": чистый долг "Аэрофлота" снизится на 65%, с текущих $2454 млн до $1490 млн // ПОКУПАТЬ
30 марта 2012 года
Уже 31 марта чистый долг "Аэрофлота", по нашим оценкам, снизится на 65%, с текущих $2454 млн до $1490 млн, в результате завершения реорганизации ОАО "Терминал" в форме присоединения к контролируемому государством аэропорту "Шереметьево".
Учитывая предстоящие корпоративные события, а также ожидаемый существенный рост операционных и финансовых показателей, не учтенных, по нашему мнению, в цене акций "Аэрофлота", мы присваиваем рекомендацию "покупать" акциям "авиаперевозчика". Наша целевая цена на основе дисконтированного денежного потока и сравнительно анализа составляет 76,2 руб. за акцию. Потенциал роста – 60,4%.
- PDF 252 КБ
