"Рай, Ман и Гор" повышает оценку акций "Казаньоргсинтеза", подтверждая позитивный взгляд на компанию // ПОКУПАТЬ
6 июля 2010 года
"Казаньоргсинтез": продолжение матча
Мы обновили оценку "Казаньоргсинтеза", крупнейшего российского производителя полиэтилена, чтобы отразить результаты за 2009 г. и прочие факторы. Новая оценка включает сравнение с мультипликаторами развитых рынков. Мы подтверждаем позитивный взгляд на компанию благодаря заключению выгодного контракта с "Газпромом", недавнему рефинансированию долга, высокому уровню спроса в России, поддержке государства и возможному IPO группы "ТАИФ". Мы считаем, что опасения инвесторов по поводу долга должны снизиться в ближайшее время. Мы рекомендуем "покупать" акции с целевой ценой $0,3 за обыкновенную и $0,2 – за привилегированную бумагу.
- PDF 224 КБ
