"Юникредит": "Дикси" должна войти в пятерку лидеров отрасли после сделки по покупке сети магазинов "Виктория" // ПОКУПАТЬ
21 апреля 2011 года
"Группа Дикси": "Виктория" значит "победа".
Настоящим отчетом мы начинаем аналитическое освещение группы "Дикси" с прогнозируемой ценой на уровне $22,6 за акцию, что подразумевает потенциал роста котировок на 57% и рекомендацию "покупать" акции компании.
Компания была аутсайдером в течение нескольких лет и теперь должна войти в пятерку лидеров отрасли после способствующей повышению стоимости сделки по покупке сети магазинов "Виктория".
Проведение интеграции, в результате которой масштабы "Дикси" увеличатся на 50%, остается, на наш взгляд, самым значительным фактором риска. Сделка также едва ли приведет к улучшению ликвидности акций "Дикси", недостаточное количество которых на рынке существенно ограничивает потенциальный круг инвесторов.
- PDF 55 КБ
