О чем пишут трейдеры в ЖЖ?

На этой неделе, 8 сентября, Россия отпраздновала День финансиста. "8 сентября 1802 года император Александр I своим высочайшим манифестом образовал в России Министерство финансов, – напоминает lievil. – С тех пор этот день отмечается как профессиональный праздник работников финансовых органов".

В преддверии праздника блогер taverno поделился мыслями о неуместности нелюбви трейдеров к аналитикам. "Все эти семь причин – они никуда не уходят  годами, поэтому говорить о них с позиций любви-ненависти неуместно. Эти эмоции только сбивают людей с пути истинного. Деньги надо "рубить", а по чужим прогнозам торговать невозможно. Аналитики нужны, но не их задача выдавать торговые сигналы", – пишет taverno.

Трейдер 123insaider считает, что день 6 сентября когда Национальный Банк Швейцарии зафиксировал курс франка на отметке не более 1,2 франка за евро, войдет в учебники по трейдингу. "Не помню, у кого было написано, что играть на валютном рынке раньше (70-е годы) было проще, так как туда ЦБ лезли меньше. А с 90-х годов ЦБ стали активным игроком валютного рынка", – пишет трейдер.

Тем временем поиску торговых решений уделил время и t-trade. "Пообщался вчера с интересным человеком, трейдером. Много правильных вещей он мне сказал, – пишет t-trade. – Надо торговать модели. То есть можно торговать и элементарные отбои от уровней поддержки/сопротивления, но не надо слишком упрощать – должны быть еще какие-то признаки поведения цены, которые будут говорить о том, что цена в подобной ситуации чаще отталкивалась от уровня (или, наоборот, пробивала его). И эти признаки нужно формализовать в правила. Получится некая модель, которую ты раньше уже встречал на рынке. И нужно играть не каждый отбой от уровня, а дождаться появления именно твоей модели. И еще. Грааль. Не надо все время рваться в бой – нужно дожидаться ситуаций, которые позволят тебе предугадать рынок, а не просто выполнения какого-то одного условия. То есть, если цена подходит к уровню, но рынок ведет себя "как-то не так" – не надо лезть. Всех денег не заработаешь, а вот проиграть все можно. Нужно уметь ждать своих денег".

Пишет о поисках Грааля и con-vertor. "Вышла моя новая статья: "Грааль или как создать прибыльную торговую систему" на сайте "Русский трейдер", в которой рассказывается, как на рынке можно зарабатывать деньги, а также почему Вы их не зарабатываете".

Делится своими мнениями и lupiv. "Написал очередную статейку о том, как озолотиться на фондовом рынке при помощи простейшей торговой системы, без графиков, аналитики, компьютеров и вообще без знаний. Простейшая торговая система дает тысячи процентов без индикаторов и новостей, – рассказывает блогер. – Вот из нее соль: "...Покупаем каждый день на открытии торговой сессии, невзирая на внешний фон, новости и рекомендации аналитиков. Для пущей безопасности выставляем стоп минус 2%, выключаем терминал и уходим гулять. На закрытии дня снова включаем терминал и продаем в самую последнюю минуту... Если мы перенесем "стоп" вместо 2% на уровень 0,6%, то результаты работы системы станут неправдоподобно приятными: плюс 8283% за девять лет. Просадка 2008 года  – минус 22%... Честно признаться, сам пока не могу понять в чем тут фокус".

На необычный вопрос на этой неделе пытался ответить fintraining. "Некоторое время назад купил в портфель акции одной российской компании "тридцать пятого эшелона", в расчете на успешное преодоление ими "временных трудностей". В итоге трудности оказались им не по силам, и компания благополучно развалилась. Как я выяснил с сайта РТС, с торгов их сняли. В принципе, большой беды нет, всякое бывает. Вопрос в том, каким образом теперь их "списать" со своего брокерского счета и, соответственно, уменьшить налогооблагаемую базу – хоть какой-то прок. Брокер ничего вразумительного не ответил, кроме как посоветовал обратиться к эмитенту. У которого давно уже офис закрыт и мебель продана, да", – цитирует fintraining письмо читателя и предлагает свои варианты действий.

Волатильность рынков в свете последних событий также заставляет игроков задуматься. Когда в течение двух-трех лет на доске опционов наблюдаешь волатильность чуть более 20%, нынешняя волатильность в 40% и выше просто завораживает – не потому ли чуть ли не каждый первый пост у опционщиков (так мне показалось, когда я в куче почитала посты в разных трейдерских ресурсах) посвящен продаже волатильности, – пишет airiss49. – Хотя в своих спрэдовых стратегиях какой-либо существенной разницы в суммах премий (за исключением центрального страйка) в последнюю неделю я не ощущаю. Потому решила посчитать – так ли дорого стоит волатильность? Данные за сентябрь 2011 года взяла в доске опционов на 23.50 пятницы.  В общем, вижу, ощущения меня не очень обманули – несмотря на разницу в индексе волатильности в десятки процентов,относительная цена опционов отличается несущественно. Сразу соглашусь, если за вас работает робот и он способен зарабатывать на сотых и тысячных долях от цены опционов и на арбитраже, то, возможно, это и существенно, но, в любом случае, такие меня не читают, а тем, кто меня читает, прежде чем продавать опционы на высокой волатильности, очень советую оценить выгоду и риск от продажи".

Интересную теорию относительно роботов и ситуации на рынках поддерживает mighty777. "Я всегда подозревал, что HFT-алгоритмы до добра не доведут, – пишет mighty777. – Внизу статья от nanex.net, которые считают, что текущее масштабное сжатие ликвидности на рынках вызвано одни-единственным роботом, которого они называют The Disrutor, который играет против арбитражных стратегий крупных спекулянтов. Cжатие ликвидности и привело к скачку риска и обвалу рынков. Казалось бы, не торгуй воздухом – и не будет тебе никакого вреда от HFT, но кажется мне, что все это уже зашло в ту стадию, когда экономика мира становится жертвой спекулей. Думается мне, уже давно не собака виляет хвостом, а хвост собакой, не реальная экономика тянет рынки вниз, а турбулентность на рынках тянет вниз мировую экономику. В общем, я – за барьеры против HFT".

Комментарий к посту mighty777 опубликовал maxim-pr. "Когда рынок пер вверх на пустом месте, все было нормально, инвесторы радостно потирали ладошки и стебали спекулянтов-"медведей". Но стоило немного упасть, сразу нашлись виновные. – пишет maxim-pr. – А как же эволюция, борьба за выживание? Никто халявы не обещал".

Роботами недоволен и sergeygluhov. "Почему у нас так – расторговано всего три фьюча на акции в FORTS? – задается вопросом sergeygluhov. – Мне кажется, конкуренция роботов на нерасторгованных фьючах типа фьюча на ГМК очень низкая. Трейдер заходит на стакан такого фьюча – видит: обьемов нема. Да, роботы быстро двигаются. Но обьем вообще не взять никакой. И идет на Мисекс, тарит бумагу. Роботостроители, не будьте такими жадными – делайте спрэд помельче в фьючах, да и не 10–15 заявками двигайте, а хотя бы 30-кой. Все равно ваша прибыль достаточно большая – такой арбитраж будет приносить значительно больше, так как обьемы операций резко вырастут".

Миф о том, что акции растут всегда, развенчивает и spydell. "Инвестирование хорошо там, где есть стартапы, либо где рынок только зарождается, как, например, в России в середине 90-х годов, либо в отдельных избранных компаниях, но никак не во весь рынок, – пишет spydell. – Никогда не пытайтесь говорить про инвестирование с японцами. Они могут вас не понять и сочтут, что вы издеваетесь. Пожалуйста, поднимите руку, кого привлекает перспектива просидеть 40 лет в бумажках и остаться ни с чем? Запомните и не повторяйте ошибок "молодых и перспективных" японцев в 60-70-е годы ХХ века. Миф про то, что акции растут всегда, на то и миф – ошибочный. Акции могут падать годами, даже если компания будет расти! Если вы инвестор, то всегда покупайте панику, продавайте эйфорию, действуйте всегда против толпы, так как толпа априори ошибается и проигрывает. Для спекулянтов такое правило не подходит, но для инвесторов – грааль, который известен, но никто не пользуется. А хотя лучше не быть инвестором, так как может дорого обойтись данная затея, что понимаешь, глядя на графики США и Японии".

В свою очередь shmidtk подводит итоги и обзор инвестирования в проблемный период: "В такие моменты лучше видна результативность."Наш текущий портфель: "Балтика" ап – 8,13%, МТС – 14,18%, МГТС – 10,37%, ЛУКОЙЛ – 9,05%, АФК "Система" – 10,43%, "Распадская" – 13,87%, "Фармстандарт" – 10,85%, Дорогобуж – 1,38%, "Арсагера" ЖС – 3,19%, "Акрон" – 8,48%, Сбербанк – 6,63%. Ожидаемые дивиденды – 0,55%. Денежные средства – 2,92%. Доходность с начала формирования – 25,50%. Отличие от стратегии усреднения в индекс ММВБ – мы больше на 10,2%".

Блогера foxylady25 на этой неделе удивиляет наличие левых взглядов у трейдеров. "Сегодня на РБК Степан Демура и Андрей Карабьянц заявили о своих левых взглядах. Вот уж чего не ожидала! – восклицает foxylady25. – Какой смысл быть трейдеру коммунистом? Коммунисты же против частной собственности, а следовательно – против фондового рынка, против трейдинга. Нет рынка – не о чем по РБК говорить. Они что – враги себе?".