Банкиры не верят в бум русских IPO в Гонконге
28 июня 2010 года, 16:48
"Ренессанс капитал" прогнозирует возможность порядка десяти первичных публичных размещений (IPO) российских компаний в Гонконге в этом году, передает Reuters.
"В лучшем случае, думаю, будет прядка десяти (IPO) в этом году и примерно столько же в будущем году, но это мой самый оптимистичный сценарий", – сказал глава гонконгского офиса "Ренессанс капитала" Джереми Спэрроу на пресс-конференции в ходе инвестфорума.
"Ренессанс капитал" был одним из организаторов первого и пока единственного российского размещения на Гонконгской фондовой бирже ОК "Русал", которое прошло в январе этого года. По словам участников и организаторов этого IPO, процедура прохождения листинга на HKSE – одна из наиболее сложных. Да и к подобным размещения стоит прибегать только тем компаниям, бизнес которых связан с этим регионом.
Следующим IPO в Гонконге могло стать размещение еще одной компании Олега Дерипаски SMR, однако из-за сложной конъюнктуры рынка процесс были остановлен на этапе премаркетинга.
Еще одним размещением на HKSE может стать IPO EN+ – электроэнергетических активов Дерипаски.
Листинг в Гонконге запросила и компания "Петропавловск" для своего железорудного подразделения.
Из-за неопределенной ситуации на мировых рынках, сложившейся с начала этого года, аналитики отказались от бравурных прогнозов IPO для российских компаний. В частности, отмечают аналитики Уралсиба, вместо планировавшихся в этом году $25 млрд от размещений, стоит ожидать $10-15 млрд и только половину этой суммы – от IPO.
Инвестбанкиры "ВТБ Капитал" и Deutsche Bank прогнозировали, что российские компании в лучшем случае смогут получить в этом году от IPO $9-10 млрд. На сегодняшний момент получена меньшая половина этой суммы.