S&P понизило рейтинги Альфа-Банка (Украина) из-за обмена евробондов
4 августа 2009 года, 10:51
Агентство Standard & Poor’s понизило рейтинги ЗАО "Альфа-Банк" (Украина), дочернего банка российского Альфа-Банка, до уровня "SD" ("выборочный дефолт") в связи с завершением обмена одного из выпусков еврооблигаций банка, говорится в сообщении агентства. Обмен двух других выпусков еврооблигаций будет произведен в ближайшие дни.
"Мы рассматриваем это как вынужденный обмен долговых обязательств (distressed exchange offer) ввиду продления сроков погашения облигаций и понижаем долгосрочный кредитный рейтинг контрагента банка до "SD" с "СС", а рейтинг вышеуказанного выпуска (о завершении сделки по обмену которого было объявлено) – до "D", – отмечается в пресс-релизе.
После завершения обмена всех трех выпусков еврооблигаций агентство проведет повторный анализ кредитоспособности банка, пересмотрит рейтинги в соответствии с его результатами и присвоит рейтинг новому выпуску еврооблигаций. Пока все рейтинги исключены из списка CreditWatch ("рейтинги на пересмотре") с негативным прогнозом, куда они были помещены 3 июля.
"Понижение рейтингов последовало за объявлением о том, что 31 июля 2009 года банк завершил обмен еврооблигаций общей стоимостью $250 млн с доходностью 12% и сроком погашения в 2011 году, выпущенных Ukraine Issuance Plc.", – заявила кредитный аналитик Standard & Poor’s Екатерина Трофимова.
Банк заручился согласием более чем 80% держателей облигаций на проведение этой операции и планирует в ближайшие дни обменять два других выпуска. Общая стоимость трех выпусков еврооблигаций – примерно $1 млрд, что составляет около трети обязательств Альфа-Банка (Украина). После завершения обмена трех выпусков еврооблигаций банк выпускает новые еврооблигации и делает предоплату наличными, что в совокупности составляет 100% основной суммы долга по реструктурируемым еврооблигациям.