Кирилл Подольский повез зерно в Варшаву
29 июня 2011 года, Газета "Коммерсантъ",
Олег Трутнев, Елизавета Кузнецова
Статья на сайте-источнике: http://kommersant.ru/doc/1669113
Как сообщается в финансовой отчетности Valinor, компания была зарегистрирована 21 сентября 2010 года на Кипре. Главный ее акционер Кирилл Подольский передал в нее сельхозактивы Valars Group — 358 тыс. га земли, в том числе 235 тыс. га на территории России и 123 тыс. га на Украине. Также Valinor перешли складские комплексы совокупной вместимостью 972 тыс. тонн, в том числе три элеватора в России и четыре на Украине. После образования Valinor на балансе Valars Group осталась сеть торговых представительств, а также два зерновых терминала в Таганроге и Азове.
Информация о намерении Valinor выйти на Варшавскую биржу появилась в начале года: ожидалось, что IPO компании состоится в мае-июне. Вчера компания официально объявила о намерении выйти на биржу, указав, что рассчитывает привлечь $200-300 млн. Организаторы и букраннеры — Deutsche Bank и "Тройка Диалог". Источник, близкий к размещению, сообщил, что road show Valinor начнется с 4 июля, прайсинг состоится до конца июля.
В распространенном сообщении компании говорится, что в ходе IPO будут предложены существующие акции и допэмиссия Valars Management Ltd (уставный капитал — 35 млн акций), которой на данный момент принадлежат 100% в Valinor (данные компании).
Объем размещения Valinor в ходе IPO не уточняется, но ранее сообщалось о планах продать до 40% компании.
Аналитик ИФК "Метрополь" Татьяна Бобровская отмечает, что в 2010 году аграрные компании торговались с коэффициентом 7-8 EV/EBITDA. Исходя из этого, она оценивает капитализацию Valinor в $575,5-669 млн за вычетом долга.