Обвинения американских финансовых властей против Goldman Sachs могут вызвать вторую волну кризиса

Акции одного из крупнейших банков США Goldman Sachs Group Inc. закрыли торги в пятницу падением на 12,79%, до $160,7. При этом индекс S&P 500 потерял лишь 1,613%, снизившись до 1192,13 пункта.

Избавляться от бумаг Goldman Sachs игроки стали после появления новости о том, что федеральная комиссия по ценным бумагам и биржам США (SEC) подала к Goldman Sachs официальный иск. Финансовый гигант обвиняется в мошенничестве на фондовом рынке. 

По данным агентства Bloomberg, за период с 2004 по 2007 годы Goldman Sachs на кредитном рынке разместил 23 выпуска облигаций, подкрепленных долговыми обязательствами (ипотечными кредитами и кредитами сектору коммерческой недвижимости) под названием Abacus. Goldman Sachs разместил облигации на $7,8 млрд, но основной риск перекладывался на инвесторов. По утверждению SEC, компания продавала клиентам ипотечные кредиты, разработанные хедж-фондом Джона Полсона Paulson & Co., который играл на падении жилищного рынка. Американские власти оценили сумму ущерба для инвесторов более чем в $1 млрд. Стоит отметить, что ни фонд Paulson & Co., ни сам Джон Полсон среди обвиняемых не значатся, поскольку они не занимались рекламой бондов для сторонних инвесторов. 

Виновным за создание и распространение облигаций регулятор считает 31-летнего трейдера Goldman Sachs Фабриса Турра, который незадолго до предъявления обвинений раскрыл себя в одном из своих электронных писем. "В любой момент все здание может рухнуть, – писал Турр. – Я единственный, кто может остаться в живых". 

Обвинения против Goldman Sachs спровоцировало распродажу акций банков на всех биржевых площадках. Акции американского банка Citigroup на внебиржевых торгах теряют 0,22%, опускаясь до $4,55, на 0,11%, до $45,50 снижаются котировки JPMorgan Chase & Co. Бумаги Bank оf America Corporation дешевеют на 0,81%, до $18,26, а бумаги Morgan Stanley проседают на 0,58%, до $29,01. Дополнительное давление на сектор оказало заявление аналитиков Nomura Holdings, которые сообщили о понижении рекомендации по бумагам Goldman Sachs. "Обвинения против одного из лидеров рынка – негативный знак для всей отрасли и может спровоцировать волну продаж банковских бумаг как в США, так и в других странах", – цитирует MarketWatch аналитика Nomura Карлоса Кэтча.

Среди европейских финансовых компаний аутсайдером стал немецкий Deutsche Ban, чьи котировки рухнули на 2,11%, до $73,04, акции французского Bnp Paribas упали на 1,21%, до $72,8, а бумаги английского Hsbc просели на 1,66%, до $1025,05. Биржевые индексы Европы в течение сегодняшней торговой сессии теряют около 0,6%. Британский FTSE 100 падает на 0,65%, до 5707,08 пункта, на 0,45%, до 6151,73 пункта, опускается немецкий DAX, а французский CAC 40 теряет 0,68%, снижаясь до 3960,24 пункта. 

Интерес к расследованию против Goldman Sachs проявило правительство Германии и Великобритании. Премьер-министр Великобритании Гордон Браун распорядился провести специальное расследование финансовой ситуации в банке, после того как появились сообщения, что ее сотрудники получат около $5,3 млрд в виде бонусов. Выступая в воскресном шоу на ВВС, британский премьер назвал подобное положение дел "моральным банкротством".

Ситуация вокруг Goldman Sachs увела в красную зону индексы азиатского региона. Индикатор китайского рынка Shanghai Composite упал на 4,79%, до 2980,30 пункта, а японский Nikkei рухнул на 1,74%, до 10908,77 пункта. Акции крупнейшего банка Японии Nomura Holdings снизились на 0,72%, до $7,4. 

Не отстают от иностранных "коллег" и российские торговые площадки. К середине дня индекс РТС опустился на 3,280%, до 1588,63 пункта, индекс ММВБ – на 3,144%, до 1448,08 пункта. 

Обвинения против Goldman Sachs можно связать с текущей политической ситуацией в США, где в финальную точку вступает принятие закона о новых правилах регулирования деятельности американских банков и финансовых компаний. Американский законопроект предполагает, в частности, создание целого ряда новых надзорных структур, среди которых существует совет по контролю финансовой стабильности, в полномочия которого входит принятие решений о принудительном разделении крупнейших банков и финансовых компаний, если их проблемы вдруг станут угрожающими для всей национальной финансовой системы. По мнению руководителя отдела анализа акций компании ИФД КапиталЪ Константина Гуляева, иск против Goldman Sachs, несмотря на то, что он, предположительно, не будет иметь фатальных последствий, тем не менее, можно назвать сильным ударом по репутации финансовой корпорации: "Скорее всего закончится все тем, что компания заплатит штрафы, впрочем, не катастрофические для масштаба ее деятельности. Смены восходящего тренда на мировых рынках из-за этого фактора не произойдет. Текущее снижение индексов можно считать эмоциональной реакцией на происходящее и закономерной технической коррекцией после нескольких подряд недель роста. Мы рекомендуем инвесторам использовать текущие продажи для постепенной покупки акций, в частности банков".

Более пессимистичного прогноза придерживается аналитик компании "Инфина" Александр Иванищев. "Если в период финансовой нестабильности банковский сектор становится аутсайдером, то это означает приход новой волны кризиса, – утверждает эксперт. – Ситуация, сложившаяся вокруг Goldman Sachs, повысит рейтинг американских демократов накануне осенних выборов в конгресс США, потому как многие в стране не принимают финансовую реформу нынешнего правительства. Эта ситуация наложилась на отечественный рынок, подогретый выходящими на IPO компаниями потребительского сектора, и дала повод для долгосрочного негатива. При положительном развитии событий индекс ММВБ до середины мая может упасть до отметки 1400 пунктов. В случае пробития этого уровня далее следуют 1270 и 1140 пунктов".

Пока мировые рынки находятся во власти продавцов, однако ситуация может измениться. Российский рынок, поддержку которому в последнее время оказывали положительные финансовые результаты эмитентов и закрытие реестров акционеров, может изменить направление торгов. "Ближайший уровень поддержки по индексу ММВБ находится на отметке 1430 пунктов, а сопротивление – 1490 пунктов. По индексу РТС цель текущего снижения расположена на отметке 1550 пунктов, – комментирует текущую ситуацию аналитик компании "Атон" Наталья Выгодина. – Если в конце дня у инвесторов появится желание отыграть снижение (состоится отскок от 1430 по ММВБ), то серьезной просадки по индексам не случится, и в дальнейшей перспективе должен начаться рост биржевых индексов. При этом пробитие индексами ближайших уровней поддержки будет говорить о слабости рынка, поэтому в этом случае надеяться на рост в ближайшей перспективе не придется".