Чистая прибыль Сбербанка в первом квартале 2010 года по МСФО выросла в 75 раз, до 43,5 млрд руб.
7 июня 2010 года, 16:53
Сбербанк России опубликовал сокращенную промежуточную консолидированную финансовую отчетность в соответствии с международными стандартами финансовой отчетности (МСФО) за первый квартал 2010 года. Чистая прибыль за первый квартал 2010 года составила 43,5 млрд руб., или 2,01 руб. на обыкновенную акцию, в сравнении с 0,6 млрд руб. или 0,03 руб. на обыкновенную акцию за первый квартал 2009 года. Рентабельность собственных средств составила 21,3%.
Показатель отношения операционных расходов к операционным доходам продолжает снижаться: в первом квартале 2010 года отношение операционных расходов к операционным доходам до вычета резерва (cost to income ratio) снизился до 36,2 в сравнении с 36,8% за первый квартал 2009 года.
Сокращение расходов на резервирование, обусловленное снижением темпов роста проблемных кредитов на фоне ослабления кризисных явлений в экономике РФ: расходы на формирование резервов под обесценение кредитного портфеля снизились на 40,1% и составили 54,3 млрд руб. за первый квартал 2010 года, в сравнении с 90,7 млрд руб. за первый квартал 2009 года. Снижение относительно четвертого квартала 2009 года составило 38,0%.
Рост вложений в ценные бумаги: низкий спрос на кредитные продукты, сопровождающийся активным ростом средств клиентов, явились основной причиной увеличения вложений в ценные бумаги.
Высокая достаточность капитала: коэффициент достаточности общего капитала группы в соответствии с Базельским соглашением (Basel 1) составил 18,9% по состоянию на 31 марта 2010 года, что значительно превышает установленный минимальный уровень 8%.
В соответствии с отчетностью, операционные доходы до формирования резервов под обесценение кредитного портфеля группы Сбербанка России за первый квартал 2010 года составили 169,8 млрд руб. в сравнении с 144,2 млрд руб. за первый квартал 2009 года, показав рост на 17,8%. Основными источниками роста операционных доходов стало увеличение чистых процентных и комиссионных доходов за счет расширения операций с клиентами, а также увеличения вложений в долговые ценные бумаги.
Процентные доходы группы за первый квартал 2010 года выросли на 6,5% в сравнении с аналогичным периодом 2009 года и достигли 207,8 млрд руб. Основными источниками роста стали процентные доходы по долговым ценным бумагам. Группа наращивала вложения в портфель облигаций с начала 2009 года. В то же время сокращение доходности по операциям кредитования привело к сокращению процентных доходов по кредитам, которые остаются основным компонентом процентных доходов группы.
Процентные расходы снизились на 1,1% в сравнении с аналогичным показателем прошлого года и составили 78,7 млрд руб. Основной компонент процентных расходов – проценты по депозитам физических лиц, которые являются основным источником финансирования операций группы. При этом снижение рыночных ставок привлечения средств привело к сокращению процентных расходов по средствам корпоративных клиентов на 28,6% по сравнению с первым кварталом 2009 года.
Чистые процентные доходы достигли 129,2 млрд руб., показав рост на 11,9% в сравнении с аналогичным периодом 2009 года. В то же время сокращение доходности работающих активов с 12,1% в четвертом квартале 2009 года до 11,8% в первом квартале 2010 года привело к замедлению роста чистых процентных доходов в первом квартале 2010 года. Процентная маржа снизилась в первом квартале 2010 года до 7,3 по сравнению с 7,4% в первом квартале 2009 года. Данный тренд отражает рыночные тенденции по снижению процентных ставок и высокую конкуренцию в сфере привлечения качественной клиентуры.
Чистые комиссионные доходы группы составили 25,6 млрд руб., что на 15,8% превышает аналогичный показатель прошлого года. Рост комиссионных доходов наблюдался почти по всем видам комиссионных операций, но основным источником комиссионных доходов продолжают оставаться расчетно-кассовые операции с клиентами.
Улучшение ситуации на финансовых рынках позволило группе получить доходы от операций с ценными бумагами в размере 11,5 млрд руб. за первый квартал 2010 года (в сравнении с 4,4 млрд руб. убытков за первый квартал 2009 года). В то же время доходы по ценным бумагам снизились почти в два раза по сравнению с четвертым кварталом 2009 года в результате более низких объемов реализации инвестиционных ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи. В составе прочего совокупного дохода за первый квартал 2010 года была отражена положительная переоценка ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи, в размере 34,2 млрд руб., в то время как расход от отрицательной переоценки ценных бумаг, имеющихся в наличии для продажи, за первый квартал 2009 года составил 11,1 млрд руб.
Чистые доходы по операциям с иностранной валютой и валютными производными финансовыми инструментами составили 2,1 млрд руб., что на 75,3% ниже аналогичного показателя за первый квартал 2009 года. Снижение объясняется исключительно высокими объемами доходов от валютообменных операций, совершенных клиентами в течение первого квартала 2009 года, в период значительной волатильности курсов валют.
Расходы по созданию резервов под обесценение кредитного портфеля за первый квартал 2010 года снизились на 40,1% по сравнению с аналогичным периодом 2009 года и составили 54,3 млрд руб. Сокращение расходов на резервирование, начавшееся в четвертом квартале 2009 года, обусловлено снижением темпов роста проблемной задолженности на фоне наметившихся признаков восстановления экономики РФ. Рост резервов под обесценение кредитного портфеля превысил рост неработающих кредитов в первом квартале 2010 года, что говорит о сохранении консервативной политики Группы в области оценки кредитных рисков.
Операционные расходы группы выросли на 15,6% в сравнении с аналогичным периодом прошлого года, главным образом вследствие роста расходов на персонал. При этом благодаря реализации мероприятий по оптимизации численности персонала Банк дополнительно сократил численность персонала в первом квартале, с 249,8 тыс. человек по состоянию на конец 2009 года до 245,6 тыс. человек по состоянию на 31 марта 2010 года. Темп роста операционных доходов до создания резервов под обесценение кредитного портфеля превысил темп роста операционных расходов, что привело к снижению показателя отношения операционных расходов к операционным доходам c 36,8 в первом квартале 2009 года до 36,2% в первом квартале 2010 года.
За первый квартал 2010 года группа получила чистую прибыль в размере 43,5 млрд руб. против 0,6 млрд. руб. за первый квартал 2009 года. Основной причиной увеличения прибыли стал рост операционных доходов до формирования резервов на 17,8%, а также снижение отчислений на резервирование на 40,1% за первый квартал 2010 года в сравнении с первым кварталом 2009 года.
Активы группы по состоянию на 31 марта 2010 года составили 7 300,9 млрд руб., показав рост на 2,8% за квартал.
Несмотря на неустойчивую экономическую ситуацию, в первом квартале 2010 года группа продолжала наращивать объем кредитования, однако в результате погашения кредитов крупными заемщиками, а также сокращения спроса на кредиты как со стороны корпоративных клиентов, так и физических лиц, кредитный портфель до вычета резервов под обесценение снизился на 1,3%, до 5 373,9 млрд руб., по состоянию на 31 марта 2010 года. При этом кредитный портфель юридических лиц сократился на 1,2%, кредитный портфель физических лиц – на 1,6%.
Объем "неработающих" кредитов (non-performing loans) вырос с 464,2 млрд руб. по состоянию на 31 декабря 2009 года до 479,4 млрд руб. по состоянию на 31 марта 2010 года. Доля "неработающих" кредитов в кредитном портфеле составила 8,9% по состоянию на 31 марта 2010 года, в сравнении с 8,5% на начало года. Отношение резерва под обесценение кредитного портфеля к "неработающим" кредитам составило 1,3 по состоянию на 31 марта 2010 года, что группа считает приемлемым. Резервы под обесценение кредитного портфеля выросли на 8,8% с начала года и достигли 630,7 млрд руб. по состоянию на 31 марта 2010 года, при этом темп роста резервов замедлился по сравнению с предыдущими кварталами. Отношение резервов под обесценение к совокупному кредитному портфелю составило 11,7 в сравнении с 10,7% на начало отчетного периода.
Портфель ценных бумаг увеличился на 49,4% за первый квартал 2010 года до 1 589,6 млрд руб. По состоянию на 31 марта 2010 года основную долю в портфеле ценных бумаг (61,5%) составляли ОФЗ и облигации Банка России. Доля корпоративных облигаций в портфеле ценных бумаг снизилась с 25,4% на начало 2010 года до 20,4% по состоянию на 31 марта 2010 года. При этом в абсолютном выражении портфель корпоративных облигаций непрерывно рос в течение первого квартала 2010 года и достиг уровня 323,5 млрд руб. Увеличение произошло на 52,8 млрд руб., в основном за счет приобретения корпоративных облигаций российских эмитентов, что является альтернативной формой кредитования.
Обязательства группы по состоянию на 31 марта 2010 года составили 6 449,5 млрд руб., увеличившись на 2,0% в сравнении с началом года. Структура обязательств не изменилась по сравнению с предыдущими периодами. Средства физических лиц остаются основным источником финансирования операций группы, достигнув уровня 3 887,6 млрд руб. по состоянию на 31 марта 2010 года; рост составил 2,6% по сравнению с началом 2010 года.
Собственные средства группы увеличились до 851,3 млрд руб. по состоянию на 31 марта 2010 года, увеличившись на 9,3% за квартал. Показатель достаточности общего капитала (капитал первого и второго уровня), рассчитанный в соответствии с требованиями Базельского соглашения (Basel 1), значительно превысил установленный минимум 8% и составил 18,9% по состоянию на 31 марта 2010 года; уровень достаточности капитала первого уровня составил 11,9%. Во втором квартале 2010 года группа погасила один из траншей субординированного долга на сумму 200 млрд руб., полученного от Банка России в декабре 2008 года.