Чистая прибыль банка "Санкт-Петербург" по МСФО за девять месяцев 2010 года выросла на 740,9%
14 декабря 2010 года, 11:09
Чистая прибыль банка "Санкт-Петербург" за 9 месяцев 2010 года выросла на 740,9% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составила 2,3 млрд руб. ($75,4 млн); чистая прибыль за третий квартал 2010 года превысила результат второго квартала 2010 года на 50,9%, составив 1,2 млрд руб. ($38,4 млн). Об этом говорится в сообщении компании.
Чистые процентные доходы за 9 месяцев 2010 года увеличились на 22,8% по сравнению с результатом 9 месяцев 2009 года и составили 9,0 млрд рублей ($296,5 млн).
Кредитный портфель увеличился на 12,9% с начала года и на 1 октября 2010 года составил 196,5 млрд руб. ($6,4 млрд).
Доля просроченных кредитов на 1 октября 2010 года снизилась до 5,8% кредитного портфеля (7,1% на 1 июля 2010 года).
Рентабельность капитала за третий квартал 2010 года составила 17,8%.
Чистые процентные доходы за 9 месяцев 2010 года выросли на 22,8% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составили 9,0 млрд руб. Квартальные чистые процентные доходы остаются на стабильном уровне в течение нескольких кварталов: чистые процентные доходы за третий квартал 2010 года составили 3 млрд руб. Уровень чистой процентной маржи (NIM) составляет 5,2% по итогам 9 месяцев 2010 года (5,2% по итогам 2009 года). NIM за третий квартал составил 5,1% (5,4% за 2 квартал 2010 года).
Чистые комиссионные доходы за 9 месяцев 2010 года составили 1,2 млрд руб., увеличившись на 11,5% по сравнению с 9 месяцами 2009 года.
Операции на финансовых рынках. Общий результат от операций на финансовых рынках за 9 месяцев 2010 года составил 848,4 млн руб. (-62,2% по сравнению с 9 месяцами 2009 года). За этот период доходы от операций с иностранными валютами составили 462,2 млн руб. и доходы от операций с ценными бумагами – 386,2 млн руб.
Доходы до вычета резервов и налогов за 9 месяцев 2010 года выросли на 4,0% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года и составили 11,2 млрд руб. На 1 октября 2010 года отношение издержек к доходам банка составило 28,2% (25,1% по итогам 2009 года). Операционные расходы Банка за 9 месяцев 2009 года составили 3,1 млрд руб., увеличившись на +22,0% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года.
Чистая прибыль за 9 месяцев 2010 года составила 2,3 млрд руб. (+740,9% по сравнению с аналогичным периодом прошлого года). Чистая прибыль за третий квартал 2010 года составила рекордные для банка 1,2 млн руб. (+50,9% по сравнению со вторым кварталом 2010 года; +264,0% по сравнению с третьим кварталом 2009 года). Рентабельность капитала (ROАE) за 9 месяцев 2010 года улучшилась на 8,9 процентных пункта до 11,8% с 2,9% по итогам 2009 года. ROAE за третий квартал 2010 года приблизилась к целевому показателю и составила 17,8%.
За период с 1 января 2010 года по 1 октября 2010 года активы банка выросли до 247,4 млрд руб. (+5,0% по сравнению с 1 января 2010 года; +3,3% по сравнению с 1 июля 2010 года).
Обязательства. На 1 октября 2010 года объем средств клиентов составил 179,0 млрд руб. (-1,2% по сравнению с 1 января 2010 года; +2,2% по сравнению 1 июля 2010 года). На 1 октября 2010 года 62,9% средств клиентов составили средства корпоративных клиентов, 37,1% – средства физических лиц. За период с 1 января 2010 года объем средств физических лиц увеличился на 9,4%, объем средств юридических лиц сократился на 6,5%. Доля средств, привлеченных на рынках капитала, составила 9,8% общего объема пассивов.
Собственные средства и собственный капитал. На 1 октября 2010 года собственные средства банка составили 26,8 млрд руб., увеличившись на 5,8% по сравнению с 1 января 2010 года. Собственный капитал банка вырос до 34,5 млрд рублей (+3,9% по сравнению с 1 января 2010 года; +3,0% по сравнению с 1 июля 2010 года). По состоянию на 1 октября 2010 года достаточность капитала банка в соответствии с требованиями Базельского комитета составила 13,7%, в том числе достаточность капитала первого уровня – 9,9 %.
На 1 октября 2010 года кредиты и авансы клиентам (до вычета резервов) составили 196,5 млрд руб. (+12,9% по сравнению с 1 января 2010 года; +10,9% по сравнению с 1 июля 2010 года). Кредиты корпоративным клиентам в объеме 182,3 млрд руб. составили 92,8% кредитного портфеля (+14,3% по сравнению с 1 января 2010 года; +12,0% по сравнению с 1 июля 2010 года). Кредиты физическим лицам составили 14,2 млрд руб. (-3,1% по сравнению с 1 января 2010 года; -1,7% по сравнению с 1 июля 2010 года).
Качество кредитного портфеля. На 1 октября 2010 года доля просроченных кредитов составила 5,8% кредитного портфеля (7,1% на 1 июля 2010 года). Доля просроченных кредитов корпоративным клиентам составила 5,5% (6,8% на 1 июля 2010 года); доля просроченных кредитов физическим лицам – 10,4% (10,7% на 1 июля 2010 года).
Доля обесцененных, но не просроченных кредитов на 1 октября 2010 составила 5,9% кредитного портфеля (6,9% на 1 июля 2010 года). Уровень резерва под обесценение кредитов снизился до 10,3% кредитного портфеля по сравнению с 11,1% на 1 июля 2010 года. Отчисления в резервы в третьем квартале 2010 года снизились до 997,9 млн руб. (1,2 млрд руб. во втором квартале 2010 года), что свидетельствует об улучшении качества кредитного портфеля.
Комментарий эксперта
Александра Лозовая
руководитель аналитического департамента ИК "Вектор Секьюритиз"
Банк "Санкт-Петербург" (БСП) отчитался по МСФО за 9 месяцев 2010 года. Доналоговая прибыль банка выросла в 8 раз относительно аналогичного периода прошлого года до 2,9 млрд руб. Чистая прибыль тоже увеличилась в 8 раз – до 2,3 млрд руб.
Совокупные процентные доходы БСП немного понизились (-2% год к году, до 18,4 млрд руб.). Но банку удалось увеличить чистый процентный доход до создания резерва (+ 21% год к году, до 9 млрд руб.). По моему мнению, это стало возможным благодаря существенному сокращению процентных расходов (-19% год к году, до 9,3 млрд руб.), в основном за счет сокращения выплат процентов по средствам других банков.
Чистый процентный доход после создания резервов составил 4 млрд руб. против убытка 0,4 млрд годом ранее. Чистый процентный доход вырос, в том числе из-за существенного сокращения отчислений в резервы на возможные потери по ссудам (-36% год к году, до 5 млрд руб).
Рост административных и прочих операционных расходов составил 22% год к году, до 3,1 млрд руб.
Активы банка выросли на 5% с начала года (247 млрд руб.). Опережающими темпами рос кредитный портфель: +12,6% с начала года (196 млрд руб.). Резерв под возможные потери по ссудам вырос на 25% с начала года (20 млрд руб.) и составил около 10% от размера кредитного портфеля.
Невозвратных кредитов у банка на 3 млрд руб., и еще на 4 млрд руб. – кредитов с задержкой платежа от 90 дней и выше. Эти категории кредитов, которые можно отнести к неработающим, составляют 5% от размера кредитного портфеля.
Обязательства БСП также возросли на 5% (221 млрд руб.), что указывает на сбалансированный рост ресурсной базы. Основной вклад в рост пассивов внесли не клиентские средства (они сократились с начала года на 4%, до 169 млрд руб.), а выпуск облигаций на 10 млрд руб.
Собственные средства банка составили 26,8 млрд руб.
Капитализация банка на 14 декабря составила 60 млрд руб. Банк торгуется с коэффициентом 2,2 к собственному капиталу. Такой коэффициент является средним по сектору, то есть можно сказать, что банк оценен "по рынку". Для сравнения, банк "Возрождение" торгуется с аналогичным коэффициентом 1,9, ВТБ – 2, Сбербанк – 2,6.
Сбалансированная финансовая политика банка, на мой взгляд, делает его бумаги привлекательными для долгосрочных вложений. Однако в текущих условиях акции банка, на мой взгляд, уже адекватно оценены рынком. Считаю, что в перспективе 3-6 месяцев обыкновенные акции банка будут торговаться в диапазоне 150-170 руб. При коррекции на рынке я рекомендую покупать акции банка от уровня поддержки 130-135 руб. Привилегированные бумаги имеет смысл покупать от уровней 172-175 руб. На ближайшие 3-6 месяцев жду их торговли в диапазоне 180-200 руб. за привилегированную акцию.