Забыли пароль?

Зарегистрироваться на сайте

Отменить

Evraz выкупает долю менеджмента в "Распадской"

5 октября 2012 года, РБК Daily, Олеся Елькова
Статья на сайте-источнике: http://www.rbcdaily.ru/

Группа Evraz, еще год назад пытавшаяся избавиться от своей доли в "Распадской", теперь, напротив, решила увеличить свой пакет вдвое, до 82% акций. Еще бы, если сам Evraz готов был расстаться с активом исходя из оценки всей угольной компании в 5—6 млрд долл., то сейчас для сделки ее оценили всего в 2 млрд долл.

Пока холдинг Evraz и менеджмент "Распадской" на паритетных началах владеют офшором Corber Enterprises, которому, в свою очередь, принадлежит 82% акций угольной компании. Но, как сообщил вчера сам Evraz, вскоре он полностью консолидирует Corber и, таким образом, получит контроль над 82-процентным пакетом акций "Распадской" (еще 18% останутся в свободном обращении). "Это приобретение повысит уровень самообеспеченности Evraz коксующимся углем, что соответствует заявленной нами стратегии роста в сегменте сырья для производ­ства стали", — прокомментировали РБК daily в метхолдинге.

Завершить сделку планируется до конца 2012 года, однако расплачиваться за бумаги угольной компании Evraz придется в течение нескольких лет. Оплатить покупку Evraz собирается собственными акциями, для чего планируется выпустить 132,7 млн дополнительных акций (равняется 9,9% от нынешнего уставного капитала) и 33,9 млн варрантов (2,53%). В итоге продавцы — руководители "Распадской" станут владельцами 11,06% акций Evraz (в 2013 году, поделился в ходе телеконференции гендиректор Evraz Александр Фролов, компании может потребоваться доразмещение 3% акций из-за снижения free-float). Кроме того, они получат денежное вознаграждение в размере свыше 202 млн долл., оно будет выплачиваться несколькими частями до 2014 года. При этом Геннадий Козовой, несмотря на продажу доли в "Распадской", сохранит пост гендиректора угольной компании как минимум до конца 2013 года.

Рыночная стоимость 41% пакета акций "Распадской" накануне объявления о сделке составляла около 840 млн долл., посчитал Андрей Третельников из RMG, а 11% Evraz — около 586 млн. С учетом денежного вознаграждения оценка бумаг примерно соответствует котировкам, констатирует эксперт, а вся "Распадская" оценена примерно в 2 млрд долл.

Еще год назад Evraz сам хотел продать долю в "Распадской". Среди претендентов на его долю в разное время назывались "Мечел", "Северсталь", структуры Геннадия Тимченко, а оценка угольной компании, как рассказывали источники РБК daily, составляла 5—6 млрд долл. "На данный момент у нас нет никаких конкретных планов по продаже "Распадской" и выкупу акций у миноритариев", — заверили вчера РБК daily в Evraz.

Впрочем, Станислав Клещев из ВТБ24 не исключает, что по мере улучшения ситуации на рынке угля Evraz может вновь вернуться к идее продажи угольной компании. С точки зрения обеспечения сырьем, считает эксперт, Evraz устроит долгосрочный контракт с "Распадской". По данным угольной компании, доля Evraz в ее продажах по итогам первого полугодия 2012 года составила 21%.

"Мы с самого начала сомневались в возможности продажи пакетов менеджмента и Evraz в "Распадской" единым блоком по оценке, которая упоминалась в СМИ в прошлом году. Интеграция холдинга в уголь всего 55%, и рационально было, наоборот, дождаться нижней точки цикла на рынке коксующегося угля и увеличить ее уровень, что Evraz и сделал", — рассуждает Борис Красноженов из "Ренессанс Капитала". Кроме того, добавляет он, можно добиться хорошей синергии "Распадской" с "Южкузбассуглем" и другими угольными активами Evraz. "Мы планируем интегрировать компанию ("Распадскую". — РБК daily.) в группу, но вряд ли это пойдет путем объединения с "Южкузбассуглем", так как "Распадская" — публичная компания и планов проводить ее делистинг нет", — сказал финдиректор Evraz Джакомо Байзини.







Новости и статьи

16 мая

Что такое ICO-проекты и несколько фактов о криптовалютах

В последние годы растет интерес к технологии блокчейн и криптовалютам. Регулярно в мире создаются новые криптовалюты, и на этом можно заработать.

7 мая

Как открыть бизнес, не выходя из дома

Дорогие копии смартфонов, брендовых часов, сумок, одежды и предметов интерьера. Все это продается не только в нашем стремительно меняющемся мире, но и в виртуальном – в сети. Сегодня для продажи и покупки любого товара достаточно сделать всего несколько кликов. Так почему бы на этом не заработать?

Инвестиционные идеи
24 октября 2017 года

Биткоин взлетит до $25 тыс. в ближайшие пять лет

Аналитик Том Ли заявил, что если биткоин сможет достичь капитализации на уровне 5% от рынка золота, то его цена, скорее всего, достигнет $25 тыс. в ближайшие пять лет.

30 ноября 2016 года, АО "Открытие Брокер"

Алроса. Покупка после приватизации PDF, 154 КБ

В текущем году АЛРОСА имеет все шансы получить рекордные финансовые результаты, выраженные в рублях.

25 ноября 2016 года, Инвестиционная компания "АТОН"

ИНТЕР РАО: Торговая идея себя оправдала, потенциал реализован: ДЕРЖАТЬ PDF, 896 КБ

Акции «Интер РАО» подорожали на 28% с момента начала нами аналитического освещения компании 20 сентября, при этом только включение в индекс MSCI способствовало росту на 8%.

Блоги
  1. Grand Capital, 17 мая, 18:59

    Российский рынок акций в четверг закончил торги на негативной территории на фоне двух факторов: сообщения о том, что…
  2. AMarkets Finance, 17 мая, 11:33

    Утренний видео брифинг! Подписывайтесь на канал, получайте обновления вовремя! AMarkets. Утренний брифинг 17.05.2018. Курс Форекс Аудиобрифинг 17.05.2018. О…
  3. Grand Capital, 16 мая, 19:26

    Российский рынок акций в среду закончил торги с небольшими изменениями. Рынок находился под давлением снизившихся цен на сырую…

Зарабатывайте на акциях мировых компаний!
Открыть брокерский счет.
Мои портфели
Индикаторы
Индексы
MICEXINDEXCF2 047,42–0,4606.03
RTSI1 110,46+0,2006.03
Акции
GAZP134,60–0,1506.03
GMKN9 324–0,1306.03
LKOH3 079–0,2106.03
ROSN332,0–1,3406.03
SBER162,00–1,4606.03
VTBR0,06600,0006.03
Курсы валют
EUR73,33+0,1622.05
USD62,53+0,5922.05
EUR/USD1,09–0,5331.12
GBP/USD1,47–0,4331.12
USD/JPY120,17–0,2831.12
EURUSD_TOM1,060,0006.03
EUR_TODTOM0,02–0,0406.03
USD_TODTOM0,02–0,0306.03
Мировые рынки
Dow17 473,32–0,7431.12
FTSE6 242,32–0,5131.12
Nikkei 22519 033,71+0,2730.12
S&P 5002 049,94–0,6531.12
Золото1 059,98–0,1231.12
Нефть Brent37,6+3,1331.12