"Витус": "Ковровский механический завод" – единственный публичный производитель газовых центрифуг в России // ПОКУПАТЬ
23 ноября 2010 года
ОАО "Ковровский механический завод" – предприятие атомного энергетического машиностроения, производитель газовых центрифуг и вспомогательного оборудования для ядерно-топливного комплекса.
Основные преимущества:
– Единственный производитель газовых центрифуг в России, акции которого обращаются на бирже.
– Существующий потенциал предприятия позволяет обеспечивать не менее 50% поставок газовых центрифуг для топливной компании ТВЭЛ.
– Компания занимает лидирующее положение по производству газовых центрифуг в РФ (по итогам 2009 года доля рынка – 47,53%). Основной конкурент – ОАО ВПО "Точмаш".
– Ковровский механический завод входит в холдинг "Атомэнергопром". Предприятия "Атомэнергопрома" осуществляют реализацию проектов по строительству атомных станций "Куданкулам" (Индия), "Бушер" (Иран) и "Белене" (Болгария). Одновременно происходит поставка газовых центрифуг разделительным предприятиям для обеспечения возросшей потребности в обогатительных мощностях.
– В отношении ОАО "КМЗ" принято решение об использовании специального права на участие Российской Федерации в управлении им ("золотой акции").
Из проведенного анализа следует, что по текущим ценам, с учетом существующих рисков, акции ОАО "Ковровский механический завод" недооценены рынком. Потенциал роста составляет 139%, справедливая стоимость обыкновенной акции равна 6560 руб.
- PDF 390 КБ