Записи друзей пользователя Роман Богатырев

Ноябрьский фьючерс на нефть (CLX1) в среду отступает.

Накануне представитель ливийской National Oil Company заявил, что добыча "черного золота" в стране до довоенных объемов способна восстановиться не ранее последнего квартала 2012 года. Именно к этому времени добыча в Ливии сможет вернуться к отметке 1,6 млн баррелей в сутки, если внешний и внутренний фон будет стабильным.

На фоне углубления долгового кризиса в еврозоне инвесторы полагают, что спрос на топливо будет сокращаться. Новости о рейтинге Италии и отсутствии решений по Греции этот фактор только усиливают.

По мнению экономистов Standard Chartered, в третьем квартале этого года цены на нефть сортов WTI и Brent понизятся – компания пересмотрела свои прогнозы в сторону снижения до $112 за баррель для Brent (ранее – $115) и до $90 за баррель для WTI (ранее – $98).

По данным API, запасы нефти за неделю выросли в США на 2,57 млн баррелей, бензина – на 62 тыс. баррелей. Официальные данные Минэнерго будут представлены в среду, и, согласно опросу Bloomberg, они могут снизиться на 1,3 млн баррелей, до 345,1 млн баррелей.

Среднесрочный тренд повышательный, текущая цель движения – тест нижней границы торгового диапазона $85–90 за баррель.

Индикатор MACD подтверждает слабость "быков", сглаженные объемы на период 9 сигнализируют о падении значения индикатора в положительной области. Скользящие средние находятся в "бычьем" пересечении. На графике фьючерс находится в состоянии "бычьей" дивергенции с уровнем цен при значении индикатора выше нулевого уровня – признак ослабления покупок и приоритета продаж.

Осциллятор покинул зону перекупленности, говорят в Fibo Group. Наша рекомендация – держать короткие позиции в рамках выхода значения индикатора из зоны перекупленности (80 пунктов и выше).

Во вторник стало известно, что правительство Греции готовится к проведению референдума по отказу от евро и возвращению к национальной валюте. Как ни стараются европейские власти спасти утопающую в долгах страну, фундаментальные дисбалансы экономики не исправляются, дефицит бюджета находится вблизи целевых уровней, а безработица достигает пиковых значений (16,6%). Для выплаты владельцам государственных бумаг процентных платежей Греции необходимо получить очередной транш средств. Для этого правительству требуется провести мероприятия, направленные на выполнение плана жесткой экономии: дальнейшие сокращения бюджетников, урезание окладов госслужащих, сокращение расходов на здравоохранение и др.

Как сообщают афинские источники, на заседании министров финансов стран еврозоны государство получило от ЕС и МВФ список из пятнадцати мер, необходимых для выплаты ему очередного взноса. Весной прошлого года мы писали о возможных сценариях развала еврозоны. Похоже, кризис развивается по наихудшему сценарию. Аутсайдеров начинают "выдавливать", диктуя неподъемные условия.

К чему приведет исключение одной страны из еврозоны? Во-первых, внимание сразу переключится на остальные периферийные страны из группы PIIGS, в которых ситуация развивается по аналогичному сценарию: растут долги и дефицит бюджетов, падает ВВП. Атака со стороны кредиторов и населения не заставит себя долго ждать.

В случае выхода  Греции из зоны евро, следующая в списке – Италия. Доходности облигаций, которые и в настоящий момент находятся у рекордных уровней (даже с учетом помощи от Европейского Центрального банка), взлетят еще выше. Обслуживание долгов ляжет непосильным грузом на бюджет страны. Кстати, уже сегодня мы сможем увидеть атаку на суверенные бумаги Италии – на новости о понижении международным рейтинговым агентством Standard & Poor's кредитного рейтинга страны на одну ступень – с A+ до А с "негативным" прогнозом. Однако исключить Италию будет уже не так просто: ее доля в ВВП Евросоюза – 12,6% (Греции – чуть более 2%), а доля долгов – почти четверть. Тяжелейший кризис в стране отразится на всех без исключения государствах Европы.

Безусловно, пострадает не только греческая драхма (которую придется девальвировать для решения внутренних проблем). При реализации негативного сценария евро резко упадет и окажется под давлением спекулянтов. ЕЦБ бросится спасать региональную валюту, неизбежно придется поднять ставки. Данный шаг еще сильнее ударит по экономикам еврозоны. Резкие колебания валюты, в совокупности с дорогими деньгами, могут парализовать работу внутренних производителей. В итоге экономическая активность в европейском регионе может быть подорвана на несколько лет.

Основным же бенефициаром станет Америка. Массовое бегство капитала из Европы перенаправит огромные потоки средств в Соединенные Штаты, в первую очередь на американский долговой рынок. Таким образом, вопрос о финансировании огромного государственного долга будет снят с "повестки дня".

Елена Туржанская, аналитик ФГ "Калита-Финанс"

В последнее время в отечественном автопроме наблюдаются серьезные волнения. И связано это, прежде всего, с изменением внешних условий бизнеса и рядом громких скандалов, а также с усилением азиатских брендов.

Появление новых ярких брендов, изменения основных трендов ведущих производителей автомобилей и серьезные кадровые изменения грозят изменить привычный ландшафт российского автомобильного рынка.

Как весь этот фон отразится на акциях автопроизводителей?

Понять главные направления развития, уловить "подводные течения" и определить основной курс финансовых вливаний в отечественный автопром вы сможете на вебинаре от "Инвесткафе".

Встреча состоится при любой погоде 22 сентября в четверг с 17.00 до 18-00 мск.

Регистрация: http://session.webinar.ru/auto

Заранее задать вопрос спикерам можно в блоге: http://investcafe.ru/blogs/sindm/post/12823/

Декабрьский фьючерс на германский индекс DAX (FDAXZ1) сегодня частично отыгрывает вчерашние потери.

Сводный европейский индекс крупнейших предприятий Stoxx Europe 600 сегодня прибавил 0,7%. Продажи понедельника увели индикатор вниз на 2,3%, а с максимума февраля он просел на 23%.

Европейские страны вновь привлекают к себе внимание трейдеров: накануне рейтинговое агентство Standard & Poor's понизило рейтинг Италии до А с предыдущего уровня А+, прогноз – "негативный", это распространяется как на краткосрочный, так и на долгосрочный рейтинги. Однако в начале недели Греция сообщила, что ее переговоры с Евросоюзом оказались продуктивными. Возможно, официальные результаты переговоров станут известны в середине недели.

В корпоративном секторе акции Zodiac Aerospace выросли на 3,6%, когда стали известны уровни выручки за прошедший финансовый год. Акции RWE AG укрепились на 3,6%, бумаги EON AG выросли на 3,3%.

Среднесрочный тренд понижательный с сохранением сигналов на повышательный, текущая цель движения – понижательная консолидация под уровнем сопротивления на 5500 пунктов. Рекомендуем держать "лонг" на фоне сигналов роста.

Индикатор MACD перешел в положительную область – отмечаем понижательную дивергенцию между графиком цен и значением индикатора ­– признак завершения продаж и появления покупок. Ключевые средние индикатора с периодами 12 и 26 находятся в "бычьем" пересечении, отмечают в Fibo Group.

Осциллятор покинул зону перепроданности. Рекомендуем сохранять длинные позиции в рамках выхода из зоны перепроданности (20 пунктов).

Стоимость нашего виртуального среднесрочного инвестиционного портфеля, который ведется при помощи сервиса FinСake.ru, за прошедшие с прошлой публикации дни практически не изменилась, как и индекс ММВБ. Движения цен акций, конечно, происходили, но снижения компенсировались ростом, что и привело к практически нулевому результату.

Самые интересные события на рынке сейчас происходят вокруг компании "Норильский никель". В рамках очередного этапа корпоративной войны с "Русалом" "Норникель" заявил о желании провести buyback – выкуп части акций у акционеров. По последним данным, выкуплено будет до 7,71% акций по цене $306 за акцию.

В целом это неплохая новость для миноритариев. Объявленная цена намного выше текущей рыночной, то есть продавать бумаги сейчас не имеет никакого смысла. Но, как обычно, важные "уточнения" скрываются в деталях выкупа. Попробуем понять, что в данный момент стоит делать частным инвесторам – с учетом всех тонкостей.

Читать запись полностью

Декабрьский фьючерс на золото (GCZ1) в начале новой недели почти не меняется.

Интересно, что по итогам первого полугодия доход Ганы от добычи золота вырос на 30% – за шесть первых месяцев года было добыто 1 497 023 тройских унций золота.

По данным Financial Times, в этом году впервые за двадцать лет мировые центробанки начали скупать золото: чистые покупки драгметалла демонстрируют, насколько изменилась ситуация в секторе с повышением турбулентности на рынках капитала.

Так, ЕЦБ с начала 2011 года нарастил резервы золота на 25 тыс. унций (0,8 т) – последний раз чистые покупки были зафиксированы, по данным МВФ и ЕЦБ, в 1985 году.

Согласно статистике, мировое потребление золота составляет 4500 т в год, с 1999 года мировые ЦБ ежегодно продавали 400 т золота.

Среднесрочный тренд понижательный с признаками смены на повышательный, текущая цель движения – разворот вверх от повышательного уровня поддержки на $1770 за тройскую унцию.

Индикатор MACD. Отмечаем восстановление значения в отрицательной области. Наблюдается  увеличение объемов по индикатору в красной зоне при понижении цен на фьючерс – "медвежья конвергенция" – признак приоритета продаж. Между скользящими средними индикатора наблюдается "медвежье" пересечение.

Осциллятор покинул зону перепроданности (20 пунктов и ниже), отмечают в Fibo Group. Скользящие средние демонстрируют "бычье" пересечение. Отмечаем торговлю с выходом из зоны перепроданности – сигнал открывать длинные позиции в рамках выхода из зоны экстремумов (20 пунктов).

UBS потерял $2 млрд из-за трейдера: возможно ли такое в России?

Трейдер крупнейшего швейцарского UBS банка потерял $2 млрд, работая, в тайне от руководства, на рынке Forex, деньгами... ничего не подозревавших клиентов этого всемирно известного финансового учреждения – эта новость в буквальном смысле всколыхнула и повергла в шок российские и зарубежные таблоиды, тем более, что это уже второй громкий скандал в истории европейских банков (в 2008 году другой трейдер, Жером Кервьель, французского банка Societe Generale проиграл на бирже € 5 млрд).

Тенденция в глазах обывателя устрашающая. Как подобное стало возможно, и застрахованы ли клиенты российских банков и брокерских компаний от подобного форс-мажора?

Читать дальше »